L’IAP a été créé par Décret n° 65-269 du 29/11/1965 en tant qu’EPA (Voir l’accord relatif à la contribution du gouvernement français à la constitution et au fonctionnement de l'Institut algérien du pétrole, le 28 juillet 1965).

Il a vu sa mission étendue et précisée par le Décret n° 73-51 du 28/02/73 qui lui a fait prendre la dénomination d’Institut Algérien du Pétrole, du Gaz, de la Chimie, de la Pétrochimie, des Matières Plastiques et des Moteurs.

La Création de l’IAP (après celle de SONATRACH en 1963) a répondu à des préoccupations particulières de l’époque pour doter le Secteur de l’Energie d’une main d’œuvre qualifiée et rapidement disponible pour couvrir les besoins urgents induits par le développement rapide de l’activité pétrolière.

Le Secteur des Hydrocarbures avait à répondre de 1964 à 1969 aux besoins en personnels qualifiés induits par :

- l’Exploitation de l’Oléoduc de Haoud El Hamra,

- le Gazoduc de Hassi Rmel

- Skikda,

- le Complexe d’Engrais Azotés d’Arzew,

- la Gestion du Parc d’Appareils de Forage acquis. En réponse à ces besoins opérationnels, le Secteur s’est doté d’Instituts Spécialisés dans le domaine des Hydrocarbures et de la Chimie (IAP avec le concours de l’IFP et l'Institut National des Hydrocarbures et de la Chimie (INH) avec le concours de l'université de Goupkine de Moscou).

Ces instituts de formation sont nés suite aux insuffisances du système éducatif supérieur de l’époque conjuguées à l’important essor du développement économique. Sous Tutelle du Ministère de l‘Industrie et de l’Energie, l’IAP a eu pour missions :

- La Formation Supérieure dans le domaine des Hydrocarbures

- La Formation Industrie par le Perfectionnement et le Recyclage

- La Recherche Scientifique et Technique dans les domaines de l’Exploration, l’Exploitation des Gisements et la Transformation des Hydrocarbures.